记录一些看到的投资观点

以前认为金融投资中的难点在于通过复盘总结优化策略并严格执行，来抵抗坏情绪。
现在发现真正的难点是你明明把所有投资操作都做对了，风险控制得当，你还是要面对那些坏情绪（并未减少）。
越来越佩服那些穿越了无数个牛熊周期，做了几十年投资的大师。

最近沉迷现代卖货郎的视频。吴国庆这位大哥在东北做小货车生意，最新视频分享了自己经营之道，包括从业经历和利润等。在辛苦钱背后，是大哥出众的经商能力：
- 对客群的精准把控。东北小货车这门生意存在的基础是东北农村地广人稀以及人口老龄化，而且这些老人具备一定消费能力。视频中可以看到吴大哥和大爷大妈处的像是一家人，这是多年积累的高信任度，潜在的壁垒。
- 对货品的精准把控。视频里经常出现的词就是“有”，大哥的小货车就像哆啦A梦的口袋，这么多的sku，大哥可以每天早晨迅速完成备货采买，随口就能回答每一件货品的价格。对利润和成本讲解头头是道，很清楚钱是如何赚到的。所以做好任何生意的第一步就是清楚知道钱是怎么赚到的，巴菲特如此，吴大哥亦如此。
- 稳稳地赚钱。大哥分享了自己一步步从菜饭子到卖货郎的历程，一步步积累资本，一个模式走到头了，再去找另外一个细分领域再去做，不急不躁。开小货车也是从可控的低投入开始，做好了就换车进一步扩大规模。相比那些一头扎进“中产破产四件套”的人，大哥的定力绝对值得学习！
很佩服吴大哥，在吃苦耐劳之外，具备了超越许多人的商业能力。

【吴国庆的答疑解惑，希望大家多多评论，感谢~-哔哩哔哩】 b23.tv

记录下近期对光模块投资的看法（泼一泼冷水）：
投资情绪已经过热：
- 通信行业指数已进入极度高估区间。
- 从4月份股票涨幅排行来看，大量资金不去买相对估值低的龙头企业，而去买PE 100+的“杂毛”。
- 《光之劝降书》、《老太太稀里糊涂买中际旭创股票翻N倍》这种小作文和假新闻开始出现。
预期差难以维持：
- 投资买的是未来。股票长期收益更依赖公司财务数据与投资预期的比较。
- 当我这样的行业小白都知道企业未来盈利预期，大爷大妈都知道中际旭创这家公司名字。那么市场所需要的是这个行业“超乎寻常的好”，这个很难。
- 很多人分析光模块行业的基本面和高壁垒，认为他们和之前的光伏、新能源不一样，我个人很赞同，但是“行业好”不等于“股票涨”，很多投资经典书籍都做过分析。
- 潜在的问题都是因为“确定性太高”
我个人后续怎么做：
- 不买光模块相关的股票或基金
- 逐步减仓
- 必须也要承认没人可以预知未来，考虑“放飞利润”。
- 警惕股票市场“科技股陷阱”。
以上均基于个人投资进行的心得分享，不一定适合所有人，请警惕股市风险。详细数据和逻辑推演可看下方⬇️文章。enjoy 😊周末愉快！

Gemini“灵异”事件记录：
- 5天前从外地回到家，打开网页版Gemini发现对话记录全消失了！查了下类似问题在reddit上也有网友反馈遇到过，一位网友说是由于使用Gemini App查看过长对话导致的，我认为有些道理。因为在对话全部消失前，我使用过一次App；去年也出现过一次单条对话消失，消失前我用App查看过该对话。
- 3天前，神奇的事情发生了，一条之前丢失的对话恢复了；2天前，又有两条对话恢复了！
- 昨天丢失的对话全部恢复了！
- 在这个过程中没有向Google反馈过问题，上面提到的App的原因目前也只是猜测，出问题前我所使用App查看的对话轮数都为50+，也有可能是我App长期不更新的问题？一切未知。
- 生成式AI时代的数据丢失，感觉像是大脑被割掉一部分，难受且无力。

最近B站上线了《疑犯追踪》第一季，犯罪类题材剧情中人物基本都是遇到困难的人群，其中不少是遇到了经济困难，例如贷款买的房子资不抵债，而被银行收回；因为失业还不起贷款而被收回房子，成为流浪汉；底层小人物为了改变命运，为了上法学院而背上贷款，经济陷入恶性循环。因为近期“斩杀线”概念在国内兴起，所以每一集弹幕都有网友在讨论分析“斩杀线”。

人类社会最早亲自下厨做饭这个行为是受限于外部条件，每日饮食只能是自给自足。随着劳动分工和经济社会发展，才形成花钱进行餐饮消费的可能，那么一个人财富积累到一定程度，点外卖或雇佣别人做饭的比例随之增加，就好像现在几乎很少有人会为了自己休息而亲自去打造一张床。那么现代社会自给自足的消费或者说“生产=消费”的行为背后更多是由于兴趣、安全（健康）以及个人能力范围。

1990年前后处于电子游戏行业的萌芽期，面对硬件条件的限制和早期游戏设计方法论的空白，卡马克选择用精益求精对技术的追求把游戏本身性能不断带到新高度，而小岛秀夫选择用另辟蹊径且具开创性的背景故事和独特玩法丰富游戏这个文化的多样性，一个纵向，一个横向，都是在扩宽新技术的应用图谱。

《投资者的未来》这段话很好地解释了川子的贸易战以及AI对人类就业影响。

在微信读书中无意发现了这个书单《多动症ADHD父母的自我修养》，被短短几行书单介绍感动和治愈了，感受到这类孩子的家长一种直面问题的勇气和爱，这也是书籍和知识的力量和价值。

看完《风吹半夏》，像是《繁华》在同一个时空中的延续。阿宝把接力棒交到了半夏手中，继续书写着90年代经济大潮中那一批商人的故事，敢打敢拼是经常用于形容他们的词语，但历程的艰辛和面对困境的隐忍，却无法用一两个词或两三句话可以表现出来。不完美的结局让我拍手叫好，因为足够真实且意味深长。
大约四分之三的剧情过后，半夏经历了生意场上的起起伏伏，她的钢铁公司终于顺利运转，而且开启了上市程序，但随后一件件坏事接踵而至，导致公司被迫关闭、遣散员工、背上官司，一切看似美好的结局却离自己越来越远，最后各种事情处理完毕后，半夏做了一个让所有人出乎意料的决定“终止上市”，因为她们在创业初期用故意污染的手段拿到了海滩的租赁权，她要为此赎罪。
这个结局让我想到了美剧《硅谷》的结尾设计，经历了各种各样的创业困难，Richard却在最后选择了“放弃”，同样是一个反高潮、反精英主义的剧情设计。我想这样的结局是想告诉大家最高的成就并非是IPO敲钟或成为亿万富翁，而是坚守内心的道德标准。
正如半夏在最后一集中说的一句话“命运中所有的馈赠，早已在暗中标下了价格”。如果她选择不说出污染海滩的事情，即使公司成功上市，那么早晚也会为自己之前所犯的错误付出更大的代价。